#EBA - Evropské banky čelí dalšímu snižování ziskovosti

Kapitálové poměry bank v EU zůstaly stabilní po třetí čtvrtletí v řadě. Poměr kmenového kapitálu Tier 1 (CET1) zůstal na plné úrovni 14.4%, přičemž nárůst kapitálu byl kompenzován paralelním rozšířením hodnot rizikových expozic (REA). Ta se spojila se zvýšením celkových aktiv a půjček.

Kvalita aktiv neustále se zlepšoval, i když pomalejším tempem. Podíl úvěrů v selhání (NPL) klesl z 3.0% na 2.9%. Podobně se snížil podíl úvěrů ve 2. a 3. čtvrtletí, a to jak mezičtvrtletně (QoQ) na 10%, tak na 6.9%. Míra pokrytí se dále snížila a dosáhla 3.3%, oproti 44.6% v předchozím čtvrtletí. V budoucnu se procento bank, které očekávají zhoršení kvality aktiv, dále zvýšilo, zejména u půjček malým a středním podnikům (SME) a ​​financování komerčních nemovitostí (CRE). Bez ohledu na tento výhled banky stále plánují zvýšit financování malých a středních podniků i spotřebitelské půjčky.

Návratnost vlastního kapitálu (RoE) ve třetím čtvrtletí poklesl na 3%, což je pokles o 6.6 b / s oproti předchozímu čtvrtletí. V souladu s trendem z předchozího čtvrtletí se poměr nákladů a výnosů bank snížil a v září 40 činil 63.2%, což je o 2019 bazických bodů méně než ve druhém čtvrtletí. Trend podporuje rostoucí objem úročených aktiv a nezměněná čistá úroková marže (90%). Podíl čistých úrokových výnosů na celkových čistých provozních výnosech vzrostl na 2%, což je o 1.43 bps více než v předchozím čtvrtletí. Výsledky RAQ ukazují, že banky a analytici jsou ohledně trendů ziskovosti spíše pesimističtí. Pouze 58.5% bank a 60% analytiků očekává v blízké budoucnosti celkové zvýšení ziskovosti, ve srovnání s 20% a 10% v předchozím RAQ.

Na na straně odpovědnosti, banky mají v úmyslu především získat více kaucí neschopných nástrojů (nadřazené nepreferované dluhopisy a dluhopisy holdingové společnosti) a vklady pro drobné. Analytici také očekávají více emisí dluhu, který nelze splácet na kauci. Na rozdíl od bank se však procento analytiků, kteří očekávají výhodnější nezajištěné financování, výrazně zvýšilo. Pozitivní očekávání ohledně umístění nástrojů MREL přicházejí souběžně s klesajícími obavami z emisí způsobilých pro MREL. Procento bank, které poukazovaly na stanovení ceny a nejistotu ohledně požadované výše MREL jako omezení pro emise způsobilé pro MREL, kleslo na 50% a 30% (60% a 40% v předchozím RAQ).

Údaje obsažené v panelu rizik jsou založeny na vzorku 147 bank, které pokrývají více než 80% bankovního sektoru EU (podle celkových aktiv), na nejvyšší úrovni konsolidace, zatímco agregáty zemí zahrnují také velké dceřiné společnosti (seznam banky najdete zde).